Irc 409a Aksjeopsjoner

Liker - Klikk på denne linken for å legge til denne siden i bokmerkene dine Del - Klikk denne lenken for å dele denne siden via e-post eller sosiale medier Skriv ut - Klikk denne linken for å Skriv ut denne siden 409A Ikke-kvalifiserte utsatt kompensasjonsplaner Hva er IRC-seksjon 409A Seksjon 409A gjelder kompensasjon at arbeidstakere tjener på ett år, men det er betalt i et kommende år. Dette refereres til som ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon. Dette er forskjellig fra utsatt kompensasjon i form av valgfrie utsettelser til kvalifiserte planer (for eksempel en 401 (k) plan) eller til en 403 (b) eller 457 (b) plan. Hvordan påvirker dekning i henhold til § 409A en ansatt skatt Hvis utsatt kompensasjon oppfyller kravene i § 409A, er det ingen effekt på de ansatte skatt. Kompensasjonen beskattes på samme måte som den ville bli beskattet dersom den ikke var omfattet av § 409A. Hvis arrangementet ikke oppfyller kravene i § 409A, er kompensasjonen gjenstand for visse tilleggsskatter, inkludert en 20 tilleggsskatt. Seksjon 409A har ingen effekt på FICA (Social Security and Medicare) skatt. Hvordan gjelder § 409A om 10 og 12 måneders lønnsvalg I spørsmålet er hvordan 2004-lovendringen gjelder for personer som har kompensasjon utsatt fra ett år til et kommende år. Under den nye loven, når lærere og andre ansatte kompenseres på en 12 måneders lønnsperiode i stedet for den faktiske 9 eller 10-måneders faktiske arbeidsperioden, utsettes de for en del av inntektene fra ett år til det neste. For eksempel, en lærer som er betalt over en 12-måneders periode, som går fra august i ett år til juli neste år, i stedet for i løpet av august til mai skoleår, en 10-måneders periode, faller under denne loven. Gjelder § 409A at en ansatt skal bli valgt Nei, § 409A krever ikke at en ansatt får valg om hvordan arbeidstakeren er betalt. For eksempel kan et skoledistrikt fastsette at alle lærere vil ha lønnspredning over 12 måneder uten å gi valg til lærerne. I så fall vil reglene i § 409A ikke gjelde, og det vil ikke bli pålagt ytterligere skatter. Hva var effekten av Notice 2008-62 for de fleste offentlige skolens ansatte Utgitt 3. juli 2008 utstedte statskassen og IRS Interim Guidance med varsel 2008-62. Hvis kriteriene i meldingen er oppfylt, forventes det at forskriftene i henhold til §§ 457 (f) og 409A ikke vil gjelde for valg av 12 måneder over 10 måneders lønn. Hva om kriteriene i melding 2008-62 ikke er oppfylt 7. august 2007 opprettet IRS hjelp gjennom vanlige spørsmål om § 409A og utsatt kompensasjon som gir veiledning om hvordan å etablere utsatt valg i henhold til § 409A. Ressurser for IRC Seksjon 409A: Merknad 2008-62. Midlertidig veiledning på 10 vs. 12 måneders betalingsperiode IR-2007-142, 7. august 2007. Ny regel vil ikke påvirke lærerlønn i kommende skoleårsmeddelelse 2007-86. Forsinket effektiv dato for § 409A Krav Side sist omtale eller oppdatert: 17-Feb-2017Hvad er § 409A Den 10. april 2007 utstedte Internal Revenue Service (IRS) endelig forskrifter etter § 409A i Internal Revenue Code. Seksjon 409A ble lagt til Internal Revenue Code i oktober 2004 av American Jobs Creation Act. I henhold til § 409A, med mindre det er oppfylt visse krav, er beløp utsatt under en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan (som definert i forskriften) for øyeblikket inklusiv i bruttoinntekt, med mindre slike beløp er utsatt for vesentlig risiko for fortabelse. I tillegg er slike utsatte beløp gjenstand for ytterligere 20 prosent føderal inntektsskatt, renter og straffer. Enkelte stater har også vedtatt lignende skattebestemmelser. (For eksempel pålegger California ytterligere 20 prosent statsskatt, renter og straffer.) Konsekvenser for diskonteringsopsjoner Under § 409A er et aksjeopsjon som har en utøvelseskurs som er lavere enn den virkelige markedsverdien av aksjemarkedet fastsatt i henhold til opsjonen bevilgningsdato utgjør en utsatt kompensasjonsordning. Dette vil typisk resultere i negative skattemessige konsekvenser for opsjonsmottakeren og et skattefradragsansvar for selskapet. Skattekonsekvensene inkluderer beskatning på tidspunktet for opsjonsrettingen i stedet for datoen for utøvelse eller salg av aksjene, en 20 tilleggsskatt på opsjonen i tillegg til vanlige inntekts - og ansettelsesskatter, potensielle statsskatter (for eksempel California 20 skatt) og en potensiell rentegodtgjørelse. Selskapet er pålagt å holde tilbake gjeldende inntekts - og ansettelsesskatt ved opsjonsopsetting, og eventuelt tilleggsbeløp ettersom den underliggende aksjekursen øker over tid. Nedenfor er lenker til alle WSGR8217s klientalarmer på 409A. Du kan vurdere anvendeligheten av Seksjon 409A ved å gjennomgå WSGR8217s klientalarm om de ulike aspektene av Seksjon 409A og de endelige § 409A-forskriftene i detalj, inkludert: Jeg vil virkelig elske å lese din som-enn-til-være-skrevet 8220Hva sett oppløsningsprisen på aksjeopsjoner8221 artikkel. Vi sliter med dette akkurat nå med. Vi ønsker å motivere vårt folk (for tiden 1099 entreprenører), men vi er bekymret for at det er for lavt av en strike-pris som kan signalere lav verdsettelse til en fremtidig investor. Generelt sett er prisen på stamaktier utstedt til grunnleggere, tidlige ansatte (via opsjoner eller på annen måte) og andre 8220cheap8221 vanlige aksjer, ikke en faktor som investorene vurderer i kapitalforhøyelse (som betyr VC) - transaksjoner. eastoninvestment Tom Black Yokum, Anta at utsatt kompensasjon kommer i form av konvertible notater, konvertible til en serie B foretrukket lager som skal utstedes. 1. Skal det faktum at kompensasjonen ikke lenger er lenger enn serien B lukkes, er risikoen for fortabelse svært høy. Sett kompensasjonen utenfor riket av 409A 2. Hvis notatene konverteres til serie B som er foretrukket, gjør det ikke lenger en lovlig forpliktelse til å betale sette utsettelsen utenfor riket av 409A Jeg forstår ikke faktummet og spørsmålene. Hvis det er et konvertibelt notat, er it8217s en forpliktelse til å betale penger. Jeg ser ikke hvorfor det er fare for fortabelse. Hvis personen mottar det konvertible notatet gratis, så slår det meg til at det sannsynligvis er en skattepliktig hendelse på det tidspunktet. Hvis personen betaler ekte penger for det konvertible notatet, så ser jeg ikke hvordan det er kompensasjon. I en kontantsalg av et privat selskap, hva er den typiske disposisjonen for uvestede alternativer (ikke-kvalifisert). Ijm 8211 Dersom opsjonene ikke antas av overtakeren, vil uveide opsjoner fullt vesteres og opsjonsinnehaveren kan enten utøve og motta fusjonsprovenu eller motta netto kontanter tilsvarende prisen per aksje til felles minus utøvelseskursen per aksje. Er 409A verdsettelse, må det gjøres for oppstart, eller har styret rett til å bølge dette kravet og risikere at It8217 er et spørsmål om risiko. Hvis selskapet har mottatt venturefinansiering eller har inntekter, så tror jeg det er et must-gjør-element fra et risikoperspektiv. Betale 5K og opp til 409A verdsettelse er en liten pris å betale for forsikring i tilfelle at IRS utfordrer opsjonsutøvelseskursen i fremtiden. 409A-vurderingsrapporten skifter bevisbyrden til IRS for å vise at utøvelseskursen var feil. Hvis et selskap ikke har mottatt venturefinansiering og ikke har inntekter, ser de fleste bedrifter ikke ut til å få en 409A verdivurdering. Imidlertid bør selskapet utarbeide en verdivurderingsanalyse om rettferdig markedsverdi av aksjemarkedet for å støtte styrets konklusjon om rettferdig markedsverdi. Hvis selskapet har en finansdirektør som utarbeider en verdivurderingsrapport, vil dette også være tilstrekkelig til å skifte bevisbyrden. Yokum, Vår oppstart kolliderer med strykekursen på våre første tilskudd av opsjoner under vår ansattes aksjepremieplan. Vi foretrukket en serie A på 1 en aksje, men det var spesielt sikkert om det var relevant. I8217d synes åpenbart å gi de vanlige aksjene til en rimelig pris, men deler bekymringene i et tidligere spørsmål knyttet til fremtidige verdivurderinger. Har du noen tips om en verdsettelsesanalyse som styret mitt kunne bruke Vi er forutsetninger, så noen prosess på dette punktet virker vilkårlig. Takk. Burt 8211 hvis selskapet gjorde en serie A med institusjonelle venturekapital investorer, da selskapet skulle få en 409A verdsettelse. Den 8220old school8221 10 til 1 foretrukket å vanlige prisforholdet ville ikke være et uvanlig resultat for et forinntektsselskap. Selvfølgelig er noen tommelfingerregler som dette ikke riktig regnskap. eastoninvestment Tom Black re: spørsmålet mitt 10. juli: Notatet er kun konvertibelt til klasse B preferanse shares8230no cash. Notatet ble gitt i stedet for kontantkompensasjon. Selskapet har forutsetninger og trenger å samle inn penger gjennom klasse B-tilbudet. En ekstern investor kjøper 60 av B-aksjene for 1,61share. På den tiden vil notene konvertere til B-aksjer til samme pris (1,61). Inntil B faktisk lukker er det en høy sannsynlighet for konkurs og standard. Er det faktum at selskapet ikke trenger å betale kontant for å innløse notatet, utsatt kompensasjonen. utenfor rike 409A Yokum: Jeg vil sette pris på ditt råd om hvordan du skal håndtere situasjonen for 409A-verdivurderingen som er lavere enn FAS123R-verdsettelsen. Takk Ginny 8211 Jeg utsetter til min skatt og fordeler spesialister på disse problemene, og du bør konsultere passende revisorer og skatteansatte fordeler eksperter. Vennligst les ansvarsfraskrivelsene. Jeg har hørt om mange situasjoner der revisorene avviser 409A verdivurderinger. På slutten av dagen tror jeg at selskapet må appellere revisorene med en akseptabel FAS 123R verdsettelse for regnskapsmessige formål, men det skaper ikke nødvendigvis et problem med IRSen så lenge en 409A-kompatibel verdivurdering gir mulighet for opsjonen utøvelseskurs. Selskapene pleide å ta billige aksjekurser i forbindelse med IPO, noe som stiltiende innrømmer at opsjonsprisen var for lav. Men så vidt jeg vet, har ikke skattemyndighetene tatt stilling til at denne opsjonen tilskudd med øvelsespriser som var for lave, ikke lenger er ISOs (som må gis ved FMV). Når en konsulent (eller et advokatfirma) samtykker i å jobbe i bytte for alternativer i en klient, bestemmer du hvor mange alternativer du mottar som en avgift. For eksempel, hvis du gir 100K i juridisk eller annen råd, hva er det typiske opsjonsbetingelser forutsatt at selskapet er verdt å si 5MM etterpenger etter siste runde Varighet Eventuelle gode opsjonsavtaler online Bill Mc 8211 Det er nok noen forskjellige måter å tenke på. En er å bare uttrykke antall aksjer i prosent av selskapet. For eksempel vil opsjoner for en employeedirectoradvisor typisk bli benchmarked som en prosentandel av fullt utvannet eierskap. Disse opsjonene vil være over 4 år for ansatte og vanligvis 2 til 4 år for rådgivere. En annen måte å tenke på det er når det gjelder verdi gitt (noe som garanterer dekning). Se post 8221 Hva skal betingelsene for brolån garanterer dekning være 8221 Kanskje selv en annen måte å benchmark størrelsen på opsjonstildelingen er å se på antatt i pengeværdien og gi nok aksjer til å gi den underforståtte verdien. For de fleste selskaper vil det være en forskjell mellom foretrukket lager FMV og vanlig FMV. Hvis serien A er 1.00share og den vanlige FMV er 0.10share, så har hver aksje en underforstått 0.90share spredning. Hvis selskapet ønsket å gi 9000 av verdi, ville det gi opsjoner for å kjøpe 10.000 aksjer. Generelt vil konsultalternativer utøves i en periode på mellom 5 og 10 år. De kan være fulltegnet ved tildeling (ved fullføring av tjenestene) og ikke avhengig av kontinuerlig status som tjenesteleverandør for å kunne utøves. Noen kan imidlertid være gjenstand for fortsatt service for å kunne utøves. Et opsjonsbidrag er ikke en gjør det selv trening. Det er ulike ting som kan løses, alt fra 409A-overholdelse, verdipapirlovens problemer, manglende innhenting av gyldige godkjenninger som kan føre til tilbakebetaling av opsjoner, etc. Hvor mye koster implementering av en ansattaksjonsplan typisk kostnaden for selskapet (juridiske gebyrer, admin . Kostnader mv.) Mitt firma har tre prinsipper og fem ansatte, og vi vil gjerne tilby egenkapitalinsentiver til nøkkelpersoner. Jeg har hørt estimater på 10k-15k bare for å få opsjonsprogrammet oppe, men jeg aner ikke om dette beløpet er korrekt. Det virker som om det burde være så komplisert. I utgangspunktet prøver jeg å finne ut om jeg skal bli dratt av eller ikke. Takk for eventuelle råd du kan låne. Jon 8211 10K til 15K høres latterlig ut fra at du er en C corp. Selv om du innlemmet DIY online, og noen måtte gjenta alle dokumenter, vil det fortsatt være mindre enn det som spenner over alt og har et selskap med en opsjonsplan. Vel, 409A vurderingsproblemet går ikke bort. Jeg tror at skattemyndighetene har begynt å granske den første av disse ordningene. Jeg tror at det er kvalitetsvurderere der ute, inkludert oss som gir støttebare, forsvarbare og kvalifiserte 409A-verdivurderinger. Deretter er det selskaper som bruker utenlandsk arbeidskraft til å gjøre dette og annonserer at 409As kan bli ferdig for mindre enn 500. Det finnes også selskaper som ikke kan betraktes som helt uavhengige verdsettingseksperter, da de tilbyr andre tjenester som CFO-utleie eller bankvirksomhet til de samme kundene de verdi. IRS er bundet til å holde slike arrangementer som ikke-uavhengige. Søkeordene i å velge en 409A-leverandør burde være: erfarne, amerikansk-baserte, uavhengige, revisjonsverdige, eksponering for industrien og rimelig. Due diligence og anvendelse av rimelige standarder er hva revisjonsfirmaer leter etter, og IRS vil se etter. Med outsourcet talent og veldig billige verdsettelser finner vi disse to elementene helt mangelfull. Kjøper pass opp hvis du trenger mer informasjon, er du alltid velkommen til å kontakte oss på Accuserve Inc. (accuserveus).I. Formål og oversikt Seksjon 885 i den nylig utgitte American Jobs Creation Act fra 2004, Pub. Lov nr. 108-357, 118 Stat. 1418 (loven), tilføyte sekt 409A til Internal Revenue Code (kode). § 409A fastsetter at alle beløp utsatt under en ikke-forpliktet utsatt kompensasjonsplan for alle skattepliktige år for tiden er inkludert i bruttoinntekt i den utstrekning det ikke er vesentlig risiko for fortabelse og ikke tidligere inkludert i bruttoinntekt, med mindre visse krav er oppfylt. Seksjon 409A inneholder også regler som gjelder for enkelte trusts eller lignende arrangementer knyttet til ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon, der slike arrangementer er lokalisert utenfor USA eller er begrenset til ytelse i forbindelse med en nedgang i sponsorens økonomiske helse. Som forklart nærmere nedenfor, gir denne kunngjøringen den første delen av det som forventes å være en rekke veiledninger med hensyn til anvendelsen av sekt 409A. Treasury Department og Internal Revenue Service (Service) har til hensikt å inkorporere prinsippene i denne kunngjøringen i ytterligere, mer omfattende veiledning i 2005. Skattebetalere bør merke seg at selv om vedtektene gir en rekke grunnleggende endringer, endrer sekt 409A ikke eller påvirker anvendelse av enhver annen bestemmelse i kodeksen eller felleslovsskattelære. Følgelig kan utsatt kompensasjon som ikke er nødvendig for å bli inntektsført i henhold til sekt 409A, bli pålagt å bli inkludert i inntekten i henhold til sekt 451, den konstruktive kvitteringsdoktrinen, likviditetsdoktrinen, sekt 83, den økonomiske fordelsdoktrin, tildelingen av inntekts-doktrinen eller enhver annen gjeldende bestemmelse i kodeksen eller felleslovsskatteloven. A. Definisjoner og dekning Denne kunngjøringen beskriver generelt omfanget av dekning av sekt 409A. Innkallingen gir først definisjoner av en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan, en plan og utsettelse av kompensasjon. Veiledning er gitt om anvendelsen av sekt 409A til velferdsplaner, planer som omfattes av sekt 457, aksjestyrkingsrettigheter og arrangementer mellom partnere og partnerskap. Denne kunngjøringen gir en definisjon av en betydelig risiko for fortabelse. Definisjonen av ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon inneholder et unntak for beløp som faktisk eller konstruktivt mottas av tjenesteleverandøren innen kort tid etter at en betydelig risiko for fortabelse er utløpt. Unntaket er ment å behandle flerårige kompensasjonsordninger, hvor rett til kompensasjonen er eller kan bli opptjent over flere år, men skal betales ved utgangen av inntjeningsperioden. For eksempel vil et treårig bonusprogram som krever ytelse av tjenester over tre år og gir tjenesteleverandøren en betaling innen en kort angitt periode etter slutten av det tredje året generelt ikke utgjøre en utsettelse av kompensasjon. Skatteavdelingen og Tjenesten er imidlertid bekymret for ordninger som antas å innebære en betydelig risiko for fortabelse og fast betalingsdato hvor partene ikke har til hensikt å vesentlig risikere for fortabelse eller fast betalingsdato håndheves. Treasuryavdelingen og Tjenesten vurderer derfor en mer restriktiv regel der avtaler med betalinger i senere skattepliktige år strukturert for å falle sammen med en forfall i en vesentlig risiko for fortabelse, ville utgjøre erstatninger for kompensasjon som omfattes av sekt 409A. Selv under en mer restriktiv regel, regner finansdepartementet og Tjenesten imidlertid om at en betaling innen kort tid etter en planlagt opptjeningsdato og under bestemte omstendigheter innen kort tid etter en akselerert opptjeningsdato, ville være tillatt i henhold til lovfestet myndighet som er gitt for å tillate akselerert utbetaling som ikke er uforenlig med lovens formål. Kommentarer blir forespurt med hensyn til disse problemene og i hvilken grad ytterligere veiledning er nødvendig for å hindre arrangementer som er utformet for å unngå søknad av sekt 409A. Denne kunngjøringen gir ikke generelt anvendelige metoder for beregning av antall utsettelser for et gitt år. Imidlertid er det fastsatt en regel for beregning av beløpet for utsettelser før 1. januar 2005 for anvendelse av effektive datobestemmelser. Finansdepartementet og Tjenesten forutsetter utstedelse av veiledning i 2005, og gir metoder for beregning av antall utsettelser med tanke på alle utsettelser som sekt 409A gjelder, inkludert utsettelser før utstedelse av veiledningen. Inntil slik veiledning er utstedt, er det gitt visse overgangslettelser for å ta opp informasjon om rapportering og tilbakeholding. Imidlertid bør ingenting i denne veiledningen tolkes til unntatt beløp som faktisk er distribuert til skattebetaleren i 2005 fra inkludering i inntekt eller fra gjeldende rapporterings - eller kildeskrav. B. Ikke-statlige aksjeopsjoner og verdier for verdipapirfond Definisjonen av ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon inneholder et unntak som generelt utelukker visse ikke-statuterte aksjeopsjoner fra dekning i henhold til sekt 409A. Dette unntaket er i samsvar med det videre unntaket som omfatter overføring av begrenset eiendom, da beskatning av overføringer av ikke-statlige aksjeopsjoner og overføringer av begrenset eiendom generelt begge er regulert av sekt 83. Kommentatorer har påpekt at aksjene på grunnlag av aksjene gir økonomisk verdiskapning ekvivalente resultater til ikke-statuterte aksjeopsjoner utøvet i en kontantløs transaksjon, og har bedt om at verdiskapningsrettigheter behandles tilsvarende. Treasuryavdelingen og Tjenesten er imidlertid opptatt av at et generelt unntak for aksjekursrettigheter kan utnyttes som en metode for å unngå anvendelse av sekt 409A, særlig når det gjelder verdsettelse av den underliggende aksjen, hvor verdien ikke er etablert av og i en etablert verdipapirmarked. I mange henseender likestillingsrettigheter likner andre former for ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon, særlig når mottakeren av aksjekursrettighet kan motta kontanter. I slike tilfeller reguleres beskatningen av aksjestyrkingsrettigheter generelt av sekt 451 og den konstruktive kvitteringsdoktrinen. Se Rev. Rul. 80-300, 1980-2, C. B. 165. Følgelig gir denne kunngjøringen begrensede unntak fra dekning i henhold til sekt. 409A for visse aksjestyringsrettigheter som ikke gir potensial for misbruk eller forsettlig omgåelse av formålene i sekt 409A. I henhold til dette unntaket utgjør en aksjestyringsrett ikke utsettelse av kompensasjon dersom (1) verdien av aksjen det overskytende overfor hvilket rett gir betaling ved utøvelse (SAR-kursen), aldri må være mindre enn den rimelige markedsverdien av den underliggende aksjen på den datoen rettigheten er gitt, (2) aksjen til den tjenestemottaker som er underlagt rett, handles på et etablert verdipapirmarked, (3) bare slik handelsbeholdning av tjenestemottakeren kan leveres ved oppgjør av Retten ved trening, og (4) omfatter ikke rettigheten noen funksjon for utsatt erstatning annet enn utsettelse av anerkjennelse av inntekt inntil utøvelsen av retten. I tillegg til at ytterligere veiledning utstedes, utbetaling av aksjer eller kontanter i henhold til utøvelse av aksjekursrettighet (eller økonomisk ekvivalent rett) eller oppsigelse av en slik rett til vederlag, der slik rett er gitt i henhold til et program ikrafttredelse innen 3. oktober 2004 vil ikke bli behandlet som betaling av utsettelse av erstatning som er underlagt kravene i sekt 409A dersom: (1) SAR-utøvelseskursen aldri kan være lavere enn den virkelige markedsverdien av underliggende aksjer På den dato rettigheten er gitt, og (2) omfatter retten ikke noen funksjon for utsetting av kompensasjon annet enn utsettelse av inntektsføring før utøvelsen av retten. Treasury Department og Tjenestebegrensningen kommenterer i hvilken utstrekning aksjeregningsrettigheter bør unntas fra dekning i henhold til § 409A, i lys av lovbestemt formål. Finansdepartementet og Tjenesten er også opptatt av at skattebetalere har mulighet til å unngå anvendelse av sekt 409A ved å kombinere et unntak fra dekning i henhold til sekt 409A for ikke-statlige aksjeopsjoner eller aksjekursrettigheter med krav eller rett at aksjen ervervet av tjenesteleverandøren bli tilbakekjøpt av tjenestemottakeren. Treasuryavdelingen og Tjenesten vurderer derfor en begrensning på unntaket fra dekning i henhold til sekt. 409A for ikke-statlige aksjeopsjoner eller aksjeregningsrettigheter, til opsjoner eller rettigheter som ikke er ledsaget av en ordning eller en avtale der tjenestemottaker er forpliktet eller rett til å tilbakekjøpe de overførte aksjene (inklusiv tilbakekjøp for et annet beløp enn virkelig markedsverdi). I denne sammenhengen krever statskassen og Tjenesten også kommentarer om hensiktsmessige teknikker for verdsettelse av aksjer som er gjenstand for opsjoner eller aksjeregningsrettigheter hvor verdien av slike aksjer ikke er etablert av og i et etablert verdipapirmarked for å sikre at slike verdsettelsen gjenspeiler den faktiske markedsverdien av aksjen. I den grad ytterligere veiledning vedtar en stilling i et problem som er behandlet i denne kunngjøringen med hensyn til aksjeopsjoner eller aksjekursrettigheter som er mindre gunstige for skattebetalere enn gitt i denne kunngjøringen, regner finansdepartementet og Tjenesten om at en slik stilling vil bli brukes kun på et prospektivt grunnlag med tilstrekkelig overgangsavhengighet for å tillate endring av planer om å overholde prospektivt. C. Endring i kontrollhendelser Denne meldingen neste adresserer hva som utgjør en endring i eierskap eller effektiv kontroll over et selskap, eller eierskap av en vesentlig del av eiendelene til et selskap (Endring i kontrollhendelse) i henhold til sekt 409A. Lovens § 885 (e) krever at innen 90 dager etter vedtaket av loven utsteder statskassen og Tjenesten veiledning om hva som utgjør en endring i kontrollhendelse. § 409A fastsetter at i en utstrekning av statskassen og Tjenesten som veiledning kan en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan tillate beløp utsatt under planen som skal distribueres ved en endring i kontrollhendelse. D. Fremskynding av betalingen Unntatt under omstendigheter fastsatt av Treasury Department og Tjenesten i veiledning, kan en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan ikke tillate akselerasjon av betalinger under planen. Denne kunngjøringen gir omstendigheter under hvilke betalinger i henhold til planen kan akselereres, for eksempel for å oppfylle kravene i en innenriks relasjonsordning eller krav til interessekonflikter. Kommentarer blir forespurt om andre omstendigheter der en plan bør ha lov til å akselerere utbetalinger i henhold til planen. E. Effektive datoer og overgangsavhjelp Meldingen gir veiledning om gjeldende bestemmelser og overgangsavhengighet. § 409A er generelt effektiv med hensyn til beløp utsatt etter 31. desember 2004. Seksjon 409A er også effektiv med hensyn til beløp utsatt i skattepliktige år som begynner før 1. januar 2005 dersom planen som utsettelsen er gjort, er vesentlig endret etter 3. oktober , 2004. Denne kunngjøringen omhandler hvilke beløp som vurderes utsatt etter 31. desember 2004, og gir generelt at et beløp vil bli behandlet som utsatt 31. desember 2004 bare dersom tjenestemottakeren har en bindende rettslig forpliktelse til å betale et beløp i et fremtidig skattepliktig år og tjenesteleverandør8217s rett til beløpet er opptjent og opptjent per 31. desember 2004. Metoder for beregning av beløp som er behandlet som utsatt 31. desember 2004, er gitt. Denne kunngjøringen omhandler også når en plan under hvilken en utsattelse er gjort, vil bli vurdert vesentlig modifisert etter 3. oktober 2004. Denne kunngjøringen omhandler kravene i lovens sekt 885 (f), som fastsetter at innen 60 dager etter vedtaket av lovgivningen skal finansdepartementet og Tjenesten utstede retningslinjer for at en ikke-godkjent utsatt kompensasjonsplan for en begrenset periode og under visse forhold kan endres uten å bryte visse bestemmelser i sekt 409A til (i) tillate en deltaker å si opp deltakelse i planen , eller avbestille et utestående utsettelsesvalg med hensyn til beløp utsatt etter 31. desember 2004, eller (ii) overholde planen til bestemmelsene i sekt 409A med hensyn til beløp utsatt etter 31. desember 2004. Denne meldingen gir visse lindringer som adresserer søknaden av de opprinnelige utsettelsesvalgskravene til kompensasjon som tilskrives, helt eller delvis, ytelsen til tjenestene i årene 2004 eller 200 5. Dette inkluderer blant annet bestemmelser om utsettelse av bonuser, herunder bonuser for tjenester utført i 2004. F. Søknad om informasjonsrapportering og lønnsbestemmelseskrav Denne kunngjøringen adresserer i sin tur visse opplysninger om rapportering og lønnsbestemmelser i henhold til sekt 885 (b) ) i loven med hensyn til utsatte beløp. For informasjonsrapportering endrer loven sektsekt 6041 og 6051 for å kreve at alle utsettelser for året under en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan rapporteres separat på et skjema 1099 (Diverse Inntekt) eller et skjema W-2 (Lønn og Skattemelding). For lønnsholdningsformål endrer loven sekt 3401 (a) for å fastsette at begrepet 8220wages8221 inkluderer ethvert beløp som kan inkluderes i bruttoinntekt for en ansatt i henhold til sekt 409A. Til slutt forklarer loven i tillegg til sekt 6041 for å rapportere ikke-arbeidsmessig kompensasjon for å kreve at beløp inkludert i bruttoinntekter i henhold til sekt 409A som ikke behandles som lønn i henhold til sekt 3401 (a), må rapporteres som bruttoinntekt. Denne kunngjøringen gir ikke metoder for beregning av antall utsettelser for året eller beløpene inkludert i bruttoinntekter i henhold til sekt 409A og i lønn etter sekt 3401 (a). Følgelig er foreløpig veiledning gitt med hensyn til arbeidsgiveravgift og rapporteringsforpliktelser der arbeidsgiveren gir en fremskyndet blankett W-2 før utstedelse av tilleggsveiledning som gir slike metoder. II. Stol på overgangsveiledning God tro, rimelig fortolkning Denne kunngjøringen gir regler for anvendelsen av sekt 409A. Finansdepartementet og Tjenesten forutser utstedelse av tilleggsveiledning som inkorporerer denne kunngjøringen. I den grad ytterligere veiledning vedtar en stilling i et problem som er nevnt i denne kunngjøringen, som er mindre gunstig for skattebetalere enn det som er oppgitt i denne kunngjøringen, regner finansdepartementet og Tjenesten om at en slik stilling vil bli brukt kun på et potensielt grunnlag med tilstrekkelig overgang lettelse for å tillate endring av planer om å overholde prospektivt. Denne kunngjøringen gir ikke omfattende veiledning med hensyn til anvendelsen av sekt 409A. Inntil videre veiledning utstedes for å oppfylle kravene i sekt 409A med hensyn til saker som ikke er adressert i denne kunngjøringen, bør skattebetalere basere sine stillinger i god tro, fornuftig tolkning av vedtekten og dens formål, som omfatter vurdering av lovgivningshistorien . Hvorvidt en skattebetalers stilling utgjør en god tro, vil en rimelig tolkning av det lovbestemte språket generelt bestemmes ut fra alle relevante fakta og omstendigheter, herunder om skattebetaleren har anvendt stillingen konsekvent og i hvilken grad skattebetaleren har løst uklare problemer i skattebetaleren8217s tjeneste. I tillegg gir visse bestemmelser i sekt 409A endelige regler, men tillater statskassen og Tjenesten å utstede retningslinjer som gir unntak til slike regler. For eksempel bestemmer sekt. 409A (a) (3) at statskassen og Tjenesten kan utstede retningslinjer som gir et unntak fra det generelle forbud mot akselerasjon av tid eller tidsplan for eventuell betaling i henhold til en ikke-godkjent utsatt kompensasjonsplan. En skattebetalers stilling basert på et forventet unntak som skattebetaleren spekulerer på som statskassen og Tjenesten vil vedta i fremtidig veiledning, er ikke en god tro, fornuftig tolkning av det lovbestemte språket. I tillegg, som diskutert ovenfor, har statskassen og Tjenesten til hensikt å gi veiledning i 2005 som gir metoder for beregning av antall utsettelser for et år for alle beløp av utsettelser som sekt 409A gjelder, inkludert utsagn som foregår utstedelsen av forventet veiledning. Følgelig vil skattebetalere ikke kunne stole på beregningsmetoder som avviger fra metodene som ble gitt i 2005-veiledningen. III. Be om kommentarer til forventet veiledning A. Be om kommentarer Treasury Department og Tjenestebegrensningen kommenterer alle aspekter ved anvendelsen av sekt 409A, inkludert, men ikke begrenset til, emnene som er adressert i denne kunngjøringen. Finansdepartementet og Tjenesten krever spesifikt kommentarer med hensyn til følgende: (1) Anvendelsen av sekt 409A på fratrekkelsesplaner, herunder om det ikke skal utelukkes bestemte typer fratredelsesplaner eller arrangementer (se QampA 19). (2) Finansieringsordninger for ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon som involverer utenlandske trusts eller lignende arrangementer, og identifikasjon av ordninger som ikke vil resultere i en uriktig utsattelse av USAs skatt og ikke vil føre til at eiendeler blir effektivt utenfor kreditorens rekkevidde med det formål å potensielt unntak fra bestemmelsene i sekt. 409A (b) at statskassen og Tjenesten er autorisert til å gi etter § 409A (e) (3). (3) Anvendelsen av sekt 409A på arrangementer som involverer partnere og partnerskap. Kommentarer er spesifikt forespurt med hensyn til bruken av sekt 409A på arrangementer som er underlagt sekt 736, og om det skulle skelnes mellom betalinger som er underlagt § 736 (a) og (b) og koordinering av tidsreglene i sekt 1.736- 1 (b) (5) med reglene i sekt 409A for ikke-kvalifiserte utsatt kompensasjonsplaner. Det tas også spesifikt spørsmål om hvorvidt det skal være spesielle regler for anvendelse av sekt 409A i tilfelle en formodet tildeling og distribusjon som omarbeides, i henhold til sekt 707 (a) (2) (A), som betaling til en ikke-partneren under sekt 707 (a) (1). (4) Potensielle tilleggsunderskudd fra dekning i henhold til sekt. 409A med hensyn til kontraktsforhold mellom bedrifter (se QampA 8). (5) Situasjoner hvor akselerasjon av fordeler bør tillates i henhold til § 409A (a) (3) (se QampA 15), særlig i lys av lovhistorien om akselererte betalinger som kreves av grunner utenfor deltakerens kontroll. Alle materialer som er levert vil være tilgjengelige for offentlig inspeksjon og kopiering. B. Innlevering av kommentarer Kommentarer kan sendes til Internal Revenue Service, CC: PA: LPD: RU (Notice 2005-1), Room 5203, Postboks 7604, Ben Franklin Stasjon, Washington, DC 20044. Innleveringer kan også være hånd - levert mandag til fredag ​​mellom klokken 8 og 16 til Courier8217s Desk på 1111 Constitution Avenue, NW, Washington DC 20224, Attn: CC: PA: LPD: RU (Informasjon 2005-1), Rom 5203. Innleveringer kan også sendes elektronisk via internett til følgende e-postadresse: Noticementsirscounsel. treas. gov. Ta med varselnummeret (Merknad 2005-1) i emnelinjen. IV. Veiledning Q-1 Hva gir sekt 409A, generelt gir A-1 § 409A at alle beløp utsatt under en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan for alle skattepliktige år for øyeblikket er inkludert i bruttoinntekt i den utstrekning som ikke er utsatt for vesentlig risiko for fortabelse og ikke tidligere inkludert i bruttoinntekt, med mindre det er oppfylt visse krav. Seksjon 409A inneholder også regler som gjelder for enkelte trusts eller lignende arrangementer knyttet til ikke-kvalifisert utsatt kompensasjon, der slike arrangementer er lokalisert utenfor USA eller er begrenset til ytelse i forbindelse med en nedgang i sponsorens økonomiske helse. Q-2 Hva er de føderale inntektsskattene konsekvenser av en manglende oppfyllelse av kravene i sekt 409A A-2 Generelt, hvis en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan når som helst under et skatteår, ikke oppfyller kravene i sekt 409A, eller er det ikke operert i henhold til disse kravene, er alle beløp utsatt under planen for skatteåret og alle foregående skatteår, av en deltaker med hensyn til feilen, inkludert i bruttoinntekt for skatteåret i den grad det ikke er underlagt en betydelig risiko for fortabelse og ikke tidligere inkludert i bruttoinntekt. Dersom en utsatt beløp kreves for å bli inkludert i inntekter i henhold til sekt 409A, er beløpet også gjenstand for renter og en tilleggsskatt. Renter som er pålagt, er lik renten på underbetalingsrenten pluss ett prosentpoeng pålagt underpayments som ville ha skjedd dersom kompensasjonen var inklusiv i inntekt for skatteåret når den først ble utsatt, eller senere, når den ikke var gjenstand for betydelig risiko for fortabelse. Den ekstra inntektsskatten er lik 20 prosent av kompensasjonen som kreves å inngå i bruttoinntekten. Q-3 Hva er en ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan A-3 (a) Generelt. Med unntak av det som er angitt i denne A-3, betyr begrepet ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan enhver plan (i betydningen av QampA 9) som sørger for utsettelse av kompensasjon (i betydningen av QampA 4). Anvendelsen av sekt 409A er ikke begrenset til arrangementer mellom en arbeidsgiver og en ansatt. For eksempel kan sekt 409A gjelde for ordninger mellom en tjenestemottaker og en uavhengig entreprenør eller arrangementer mellom en partner og et partnerskap (se QampA 7 og QampA 8). (b) Kvalifiserte arbeidsgiverplaner. Begrepet ikke-kvalifisert utsatt kompensasjonsplan omfatter ikke (i) noen plan, kontrakt, pensjon, konto eller tillit som er beskrevet i avsnitt 219 (g) (5) (iii)), (ii) any eligible deferred compensation plan (within the meaning of sect 457(b)), and (iii) any plan described in sect 415(m). Accordingly, the term nonqualified deferred compensation plan does not include a qualified retirement plan, tax-deferred annuity, simplified employee pension, SIMPLE or sect 501(c)(18) trust. (c) Certain welfare benefits. The term nonqualified deferred compensation plan does not include any bona fide vacation leave, sick leave, compensatory time, disability pay, or death benefit plan. For these purposes, the term disability pay has the same meaning as provided in sect 31.3121(v)(2)-1(b)(4)(iv)(C) of the Employment Tax Regulations, and the term death benefit plan refers to a plan providing death benefits as defined in sect 31.3121(v)(2)-1(b)(4)(iv)(C). The term nonqualified deferred compensation plan also does not include any Archer Medical Savings Account as described in sect 220, any Health Savings Account as described in sect 223, or any other medical reimbursement arrangement, including a health reimbursement arrangement, that satisfies the requirements of sect 105 and sect 106. Q-4 What constitutes a deferral of compensation A-4 (a) Deferral of compensation defined. A plan provides for the deferral of compensation only if, under the terms of the plan and the relevant facts and circumstances, the service provider has a legally binding right during a taxable year to compensation that has not been actually or constructively received and included in gross income, and that, pursuant to the terms of the plan, is payable to (or on behalf of) the service provider in a later year. A service provider does not have a legally binding right to compensation if that compensation may be unilaterally reduced or eliminated by the service recipient or other person after the services creating the right to the compensation have been performed. However, if the facts and circumstances indicate that the discretion to reduce or eliminate the compensation is available or exercisable only upon a condition that is unlikely to occur, or the discretion to reduce or eliminate the compensation is unlikely to be exercised, a service provider will be considered to have a legally binding right to the compensation. For this purpose, compensation is not considered subject to unilateral reduction or elimination merely because it may be reduced or eliminated by operation of the objective terms of the plan, such as the application of an objective provision creating a substantial risk of forfeiture (within the meaning of QampA 10). Similarly, a service provider does not fail to have a legally binding right to compensation merely because the amount of compensation is determined under a formula that provides for benefits to be offset by benefits provided under a plan that is qualified under sect 401(a), or because benefits are reduced due to actual or notional investment losses, or in a final average pay plan, subsequent decreases in compensation. (b) Compensation payable pursuant to the service recipient8217s customary payment timing arrangement. A deferral of compensation does not occur solely because compensation is paid after the last day of the service provider8217s taxable year pursuant to the timing arrangement under which the service recipient normally compensates service providers for services performed during a payroll period described in sect 3401(b), or with respect to a non-employee service provider, a period not longer than the payroll period described in sect 3401(b). (c) Short-term deferrals. Until additional guidance is issued, a deferral of compensation does not occur if, absent an election to otherwise defer the payment to a later period, at all times the terms of the plan require payment by, and an amount is actually or constructively received by the service provider by, the later of (i) the date that is 2 1 2 months from the end of the service provider8217s first taxable year in which the amount is no longer subject to a substantial risk of forfeiture (as defined in QampA 10) or (ii) the date that is 2 1 2 months from the end of the service recipient8217s first taxable year in which the amount is no longer subject to a substantial risk of forfeiture (as defined in QampA 10). For these purposes, an amount that is never subject to a substantial risk of forfeiture is considered to be no longer subject to a substantial risk of forfeiture on the date the service provider has a legally binding right to the amount. For example, an employer with a calendar year taxable year who on November 1, 2006 awards a bonus so that the employee is considered to have a legally binding right to the payment as of November 1, 2006, will not be considered to have provided for a deferral of compensation if, in accordance with the terms of the bonus plan, the amount is paid or made available to the employee on or before March 15, 2007. An employer with a September 1 to August 31 taxable year who on November 1, 2006 awards a bonus so that the employee is considered to have a legally binding right to the payment as of November 1, 2006, will not be considered to have provided for a deferral of compensation if, in accordance with the terms of the bonus plan, the amount is paid or made available to the employee on or before November 15, 2007. Notwithstanding the foregoing, if an election is provided to the service provider with respect to the taxable year in which payment of the compensation will occur, and the service p rovider elects a taxable year later than the taxable year in which he or she obtained a legally binding right to the payment, the arrangement constitutes a deferral of compensation subject to sect 409A, including the deferral election timing rules of sect 409A(a)(4). In addition, the arrangement continues to be subject to applicable U. S. Federal tax principles which may require immediate income inclusion. (d) Stock options, stock appreciation rights, and other equity-based compensation. (i) Except as provided in paragraphs (ii), (iii) and (iv), the grant of a stock option, stock appreciation right or other equity-based compensation provides for a deferral of compensation subject to sect 409A. Stock appreciation rights generally will be covered by sect 409A however, stock appreciation rights may be structured to comply with the provisions of sect 409A. For example, the terms of a stock appreciation right with a fixed payment date generally will comply with the provisions of sect 409A. (ii) Nonstatutory stock options. An option to purchase stock of the service recipient, other than an incentive stock option described in sect 422 or an option granted under an employee stock purchase plan described in sect 423, does not provide for a deferral of compensation if: (1) the amount required to purchase stock under the option (the exercise price) may never be less than the fair market value of the underlying stock on the date the option is granted, (2) the receipt, transfer or exercise of the option is subject to taxation under sect 83, and (3) the option does not include any feature for the deferral of compensation other than the deferral of recognition of income until the later of exercise or disposition of the option under sect 1.83-7. For purposes of the preceding sentence, the right to receive substantially nonvested stock (as defined in sect 1.83-3(b)) upon the exercise of a stock option does not constitute a feature for the deferral of compensation. If under the terms of the option, the amount required to purchase the stock is or could become less than the fair market value of the stock on the date of grant, the grant of the stock option may provide for the deferral of compensation within the meaning of this A-4. For purposes of determining the fair market value of the stock at the date of grant, any reasonable valuation method may be used. Such methods include, for example, the valuation method described in sect 20.2031-2 of the Estate Tax Regulations. To the extent an arrangement grants the recipient a right other than to purchase stock at a defined price and such additional rights allow for the deferral of compensation (for example, tandem arrangements involving options and stock appreciation rights), the entire arrangement provides for the deferral of compensation. If the requirements of sect 1.424-1 would be met if the nonstatutory option were a statutory option, the substitution of a new option pursuant to a corporate transaction for an outstanding option or the assumption of an outstanding option will not be treated as the grant of a new option or a change in the form of payment for purposes of sect 409A. For purposes of the preceding sentence, the requirement of sect 1.424-1(a)(5)(iii) will be deemed to be satisfied if the ratio of the option price to the fair market value of the shares subject to the option immediately after the substitution or assumption is not greater than the ratio of the option price to the fair market value of the shares subject to the option immediately before the substitution or assumption. (iii) Statutory stock options. The grant of an incentive stock option as described in sect 422, or the grant of an option under an employee stock purchase plan described in sect 423 (including the grant of an option with an exercise price discounted in accordance with sect 423(b)(6) and the accompanying regulations), does not constitute a deferral of compensation. (iv) Certain stock appreciation rights. A stock appreciation right with respect to stock of the service recipient does not provide for a deferral of compensation if: (1) the value of the stock the excess over which the right provides for payment upon exercise (the SAR exercise price) may never be less than the fair market value of the underlying stock on the date the right is granted, (2) the stock of the service recipient subject to the right is traded on an established securities market, (3) only such traded stock of the service recipient may be delivered in settlement of the right upon exercise, and (4) the right does not include any feature for the deferral of compensation other than the deferral of recognition of income until the exercise of the right. For purposes of the preceding sentence, the right to receive substantially nonvested stock (as defined in sect 1.83-3(b)) upon the exercise of a stock appreciation right does not constitute a feature for the deferral of compensation. If, under the terms of the stock appreciation right, the SAR exercise price is or could become less than the fair market value of the underlying stock on the date of grant, the right may be settled upon exercise in a medium other than the traded stock of the service recipient, or there is an agreement or arrangement under which the service recipient will purchase the stock delivered in settlement of the right upon exercise, then the grant of the stock appreciation right may provide for the deferral of compensation within the meaning of this A-4. In addition, until further guidance is issued, a payment of stock or cash pursuant to the exercise of a stock appreciation right (or economically equivalent right), or the cancellation of such right for consideration, where such right is granted pursuant to a program in effect on or before October 3, 2004 will not be treated as a payment of a deferral of compensation subject to the requirements of sect 409A if: (1) the SAR exercise price may never be less than the fair market value of the underlying stock on the date the right is granted, and (2) the right does not include any feature for the deferral of compensation other than the deferral of recognition of income until the exercise of the right. (e) Restricted property. If a service provider receives property from, or pursuant to, a plan maintained by a service recipient, there is no deferral of compensation merely because the value of the property is not includible in income (under sect 83) in the year of receipt by reason of the property being nontransferable and subject to a substantial risk of forfeiture, or is includible in income (under sect 83) solely due to a valid election under sect 83(b). However, a plan under which a service provider obtains a legally binding right to receive property (whether or not the property is restricted property) in a future year may provide for the deferral of compensation and, accordingly, may constitute a nonqualified deferred compensation plan. For purposes of this paragraph, a transfer of property includes the transfer of a beneficial interest in a trust or annuity plan, or a transfer to or from a trust or under an annuity plan, to the extent such a transfer is subject to sect 83, sect 402(b) or sect 403(c). (f) Earnings. References to the deferral of compensation include references to income (whether actual or notional) attributable to such compensation or such income.